Pengaruh Risk Management, Tingkat Credit Risk Dan Profitabilitas Terhadap Nilai Perusahaansub Sektor Perbankan Konvensional Yang Terdaftar Di OJK Periode 2018-2022
Keywords:
Risk Management, Credit Risk, Profitabilitas, dan Nilai Perusahaan.
Abstract
Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui pengaruh Risk Management (ERM), tingkat Credit Risk (NPL), dan Profitabilitas (ROA & NIM) sebagai variabel independen terhadap Nilai Perusahaan (PBV) sebagai variabel dependen. Populasi penelitian perusahaan sub sektor perbankan konvensional yang terdaftar di OJK periode 2018-2022. Metode yang digunakan dalam penelitian ini adalah regresi data panel Generalized Least Square (GLS) dan uji hipotesis yang menggunakan uji-t untuk menguji koefisien regresi dengan tingkat signifikan 5%. Hasil penelitian menunjukkan bahwa Risk Management (ERM) berpengaruh positif dan signifikan terhadap Nilai Perusahaan (PBV), Credit Risk (NPL) berpengaruh negatif dan signifikan terhadap Nilai Perusahaan (PBV), dan Profitabilitas (ROA & NIM) tidak ada pengaruh terhadap Nilai Perusahaan (PBV).
References
Alamsyah, S. (2022). Analisis Kinerja Keuangan Bank Konvensional dan Bank Syariah yang Terdaftar di BEI. Jurnal Managerial dan Kewirausahaan, 4(3), 806–815. https://doi.org/10.24912/jmk.v4i3.19775
Anam, C. (2018). Pengaruh Risiko Kredit dan Likuiditas Terhadap Kinerja Keuangan Perbankan Pada Bank Umum Konvensional yang Terdaftar di BEI (2012-2016).
Basuki, A. T., & Yuliadi, I. (2014). Electronic Data Processing (SPSS 15 dan Eviews 7). Danisa Media.
Bertinetti, G. S., Cavezzali, E., & Gardenal, G. (2013). The Effect of the Enterprise Risk Management Implementation on the Firm Value of European Companies. SSRN Electronic Journal. https://doi.org/10.2139/ssrn.2326195
Chang, C.-P., & Chen, S. (2016). Government Capital Injection, Credit Risk Transfer, and Bank Performance During a Financial Crisis. Economic Modelling, 53, 477–486. https://doi.org/10.1016/j.econmod.2015.10.046
Devi, P. S. , & S. M. A. (2017). Risk Management Practices of Select Microfinance Institutions in Telangana State, India. International Journal of Economics and Management Systems, 2.
Ekinci, R., & Poyraz, G. (2019). The Effect of Credit Risk on Financial Performance of Deposit Banks In Turkey. Procedia Computer Science, 158, 979–987. https://doi.org/10.1016/j.procs.2019.09.139
Erari, A. (2014). Analisis Pengaruh Current Ratio, Debt To Equity Ratio, dan Return On Asset Terhadap Return Saham pada Perusahaan Pertambangan di Bursa Efek Indonesia.
Galyani, Z. M., & Henny, D. (2022). Determinasi Faktor Yang Mempengaruhi Nilai Perusahaan Pada Perusahaan Perbankan. Jurnal Ekonomi Trisakti, 2(2), 1401–1410. https://doi.org/10.25105/jet.v2i2.14775
Halimah, S. N., & Komariah, E. (2017). Pengaruh ROA, CAR, NPL, LDR, dan BOPO Terhadap Nilai Perusahaan Bank Umum. Jurnal Akuntansi, Ekonomi dan Manajemen Bisnis, 5(1), 14. https://doi.org/10.30871/jaemb.v5i1.448
Hamdani, H., Wahyuni, N., Amin, A., & Sulfitra, S. (2018). Analisis Faktor-Faktor yang Mempengaruhi Kinerja Keuangan Bank Umum Syariah Yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI) (Periode 2014-2016). Jurnal EMT KITA, 2(2), 62. https://doi.org/10.35870/emt.v2i2.55
Idwan Hanafi Batubara, M. T. S. S. (2020). Pengaruh Struktur Modal, Likuiditas dan Profitabilitas terhadap Nilai Perusahaan Industri Perbankan.
Irawan, D., & Kusuma, N. (2019). Pengaruh Struktur Modal Dan Ukuran Perusahaan Terhadap Nilai Perusahaan. Jurnal AKTUAL, 17(1), 66–81. https://doi.org/10.47232/aktual.v17i1.34
Iswajuni, I., Manasikana, A., & Soetedjo, S. (2018). The effect of enterprise risk management (ERM) on firm value in manufacturing companies listed on Indonesian Stock Exchange year 2010-2013. Asian Journal of Accounting Research, 3(2), 224–235. https://doi.org/10.1108/AJAR-06-2018-0006
Juli Ismanto, I. R. N. (2023). Pengaruh Enterprise Risk Management, Profitabilitas dan Kepemilikan Managerial Terhadap Nilai Perusahaan Asuransi di Bursa Efek Indonesia.
Kartika, E., & Aulia, D. (2023). Pengujian Efek Moderasian E-Government Pada Hubungan Ict Development dan Mobile Payment Dengan Level Korupsi Di Negara Maju Dan Negara Berkembang. Jurnal Maneksi, 12(1), 109–123. https://doi.org/10.31959/jm.v12i1.1312
Kisaka, S. E., & Musomi, B. (2015). The Effect of Risk Management on Performance of Investment Firms in Kenya (Vol. 5, Issue 1).
Lasini. (2022). Pengaruh Profitabilitas, Leverage Dan Ukuran Perusahaan Terhadap Nilai Perusahaan.
Marhawati, Mahmud, R., Nurdiana, Astuty, S., Setyawan, D. A., Prasaja, Fahradina, N., One, L., Faelasofi, R., Widyasari, T., Mawardati, R., Otaya, L. G., & Rahmatina, S. (2022). Statistika terapan. Tahta Media Group.
Nangoi, G. B., & Suranto dkk. (2017). Analisis Pengaruh Struktur Modal Dan Kinerja Keuangan Terhadap Nilai Perusahaan Pada Perusahaan Perbankan di Bursa Efek Indonesia. 1031 Jurnal EMBA, 5(2), 1031–1040.
Napitupulu, R. B., Simanjuntak, T. P., Hutabarat, L., Damanik, H., Harianja, H., Sirait, R. T. M., Tobing, L., & Ria, C. E. (2021). Penelitian Bisnis, Teknik dan Analisa dengan SPSS - STATA - Eviews. 1 ed. Madenatera.
Nuryadi, Astuti, T. D., Utami, E. S., & Budiantara. (2017). Dasar-Dasar Statistik Penelitian. Gramasurya.
Oktiwiati, E. Dela, & Nurhayati, M. (2020). Pengaruh Profitabilitas, Struktur Modal, Dan Keputusan Investasi Terhadap Nilai Perusahaan (Pada Sektor Farmasi Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia Tahun 2013-2017). Mix: Jurnal Ilmiah Manajemen, 10(2), 196. https://doi.org/10.22441/mix.2020.v10i2.004
Pamungkas, A. (2019). Pengaruh Penerapan Enterprise Risk Management (COSO) Terhadap Nilai Perusahaan:Studi Empiris pada Perusahaan Manufaktur yang Terdaftar di BEI. Jurnal Akuntansi Maranatha, 11(1), 12–21. https://doi.org/10.28932/jam.v11i1.1539
Putra, R., Zakaria, Y. K. E., Hidayat, A. A., & Adelina, Y. E. (2019). Pengaruh Penerapan Tata Kelola Perusahaan Terhadap Profitabilitas Perbankan di Indonesia. Studi Akuntansi Dan Keuangan Indonesia, 2(1), 98–123. https://doi.org/10.21632/saki.2.1.98-123
Riny, R. (2018). Analisis Faktor-Faktor Yang Mempengaruhi Nilai Perusahaan Pada Perusahaan Consumer Goods Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia.
Rivai, V. (2014). Manajemen Sumber Daya Manusia untuk Perusahaan.
Suyono. (2015). Analisis Regresi untuk Penelitian (1st ed.). Deepublish.
Suyanto, S. (2021). The Effect of Bad Credit and Liquidity on Bank Performance in Indonesia. Journal of Asian Finance, Economics and Business, 8(3), 451–458. https://doi.org/10.13106/jafeb.2021.vol8.no3.0451
Tangngisalu, J., Hasanuddin, R., Hala, Y., Nurlina, N., & Syahrul, S. (2020). Effect of CAR and NPL on ROA: Empirical study in Indonesia Banks. Journal of Asian Finance, Economics and Business, 7(6), 9–18. https://doi.org/10.13106/JAFEB.2020.VOL7.NO6.009
Warno, W. (2021). Pengaruh Pengungkapan Enterprise Risk Management terhadap Nilai Perusahaan dengan Profitabilitas sebagai Variabel Moderasi. Eksos.
Yuniarsa, A., Annis, B., Ekonomi, F., Bisnis, D., Unggul, E., Jalan, J., Utara Nomor, A., Jeruk, K., & Barat, J. (2020). Pengaruh Non Performing Finance, Net Interest Margin, Gearing Ratio, dan Asset Turn Over Terhadap Nilai Perusahan (Vol. 1).
Zidafamor, E. (2016). Risk management in Nigerian financial institutions.
Anam, C. (2018). Pengaruh Risiko Kredit dan Likuiditas Terhadap Kinerja Keuangan Perbankan Pada Bank Umum Konvensional yang Terdaftar di BEI (2012-2016).
Basuki, A. T., & Yuliadi, I. (2014). Electronic Data Processing (SPSS 15 dan Eviews 7). Danisa Media.
Bertinetti, G. S., Cavezzali, E., & Gardenal, G. (2013). The Effect of the Enterprise Risk Management Implementation on the Firm Value of European Companies. SSRN Electronic Journal. https://doi.org/10.2139/ssrn.2326195
Chang, C.-P., & Chen, S. (2016). Government Capital Injection, Credit Risk Transfer, and Bank Performance During a Financial Crisis. Economic Modelling, 53, 477–486. https://doi.org/10.1016/j.econmod.2015.10.046
Devi, P. S. , & S. M. A. (2017). Risk Management Practices of Select Microfinance Institutions in Telangana State, India. International Journal of Economics and Management Systems, 2.
Ekinci, R., & Poyraz, G. (2019). The Effect of Credit Risk on Financial Performance of Deposit Banks In Turkey. Procedia Computer Science, 158, 979–987. https://doi.org/10.1016/j.procs.2019.09.139
Erari, A. (2014). Analisis Pengaruh Current Ratio, Debt To Equity Ratio, dan Return On Asset Terhadap Return Saham pada Perusahaan Pertambangan di Bursa Efek Indonesia.
Galyani, Z. M., & Henny, D. (2022). Determinasi Faktor Yang Mempengaruhi Nilai Perusahaan Pada Perusahaan Perbankan. Jurnal Ekonomi Trisakti, 2(2), 1401–1410. https://doi.org/10.25105/jet.v2i2.14775
Halimah, S. N., & Komariah, E. (2017). Pengaruh ROA, CAR, NPL, LDR, dan BOPO Terhadap Nilai Perusahaan Bank Umum. Jurnal Akuntansi, Ekonomi dan Manajemen Bisnis, 5(1), 14. https://doi.org/10.30871/jaemb.v5i1.448
Hamdani, H., Wahyuni, N., Amin, A., & Sulfitra, S. (2018). Analisis Faktor-Faktor yang Mempengaruhi Kinerja Keuangan Bank Umum Syariah Yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI) (Periode 2014-2016). Jurnal EMT KITA, 2(2), 62. https://doi.org/10.35870/emt.v2i2.55
Idwan Hanafi Batubara, M. T. S. S. (2020). Pengaruh Struktur Modal, Likuiditas dan Profitabilitas terhadap Nilai Perusahaan Industri Perbankan.
Irawan, D., & Kusuma, N. (2019). Pengaruh Struktur Modal Dan Ukuran Perusahaan Terhadap Nilai Perusahaan. Jurnal AKTUAL, 17(1), 66–81. https://doi.org/10.47232/aktual.v17i1.34
Iswajuni, I., Manasikana, A., & Soetedjo, S. (2018). The effect of enterprise risk management (ERM) on firm value in manufacturing companies listed on Indonesian Stock Exchange year 2010-2013. Asian Journal of Accounting Research, 3(2), 224–235. https://doi.org/10.1108/AJAR-06-2018-0006
Juli Ismanto, I. R. N. (2023). Pengaruh Enterprise Risk Management, Profitabilitas dan Kepemilikan Managerial Terhadap Nilai Perusahaan Asuransi di Bursa Efek Indonesia.
Kartika, E., & Aulia, D. (2023). Pengujian Efek Moderasian E-Government Pada Hubungan Ict Development dan Mobile Payment Dengan Level Korupsi Di Negara Maju Dan Negara Berkembang. Jurnal Maneksi, 12(1), 109–123. https://doi.org/10.31959/jm.v12i1.1312
Kisaka, S. E., & Musomi, B. (2015). The Effect of Risk Management on Performance of Investment Firms in Kenya (Vol. 5, Issue 1).
Lasini. (2022). Pengaruh Profitabilitas, Leverage Dan Ukuran Perusahaan Terhadap Nilai Perusahaan.
Marhawati, Mahmud, R., Nurdiana, Astuty, S., Setyawan, D. A., Prasaja, Fahradina, N., One, L., Faelasofi, R., Widyasari, T., Mawardati, R., Otaya, L. G., & Rahmatina, S. (2022). Statistika terapan. Tahta Media Group.
Nangoi, G. B., & Suranto dkk. (2017). Analisis Pengaruh Struktur Modal Dan Kinerja Keuangan Terhadap Nilai Perusahaan Pada Perusahaan Perbankan di Bursa Efek Indonesia. 1031 Jurnal EMBA, 5(2), 1031–1040.
Napitupulu, R. B., Simanjuntak, T. P., Hutabarat, L., Damanik, H., Harianja, H., Sirait, R. T. M., Tobing, L., & Ria, C. E. (2021). Penelitian Bisnis, Teknik dan Analisa dengan SPSS - STATA - Eviews. 1 ed. Madenatera.
Nuryadi, Astuti, T. D., Utami, E. S., & Budiantara. (2017). Dasar-Dasar Statistik Penelitian. Gramasurya.
Oktiwiati, E. Dela, & Nurhayati, M. (2020). Pengaruh Profitabilitas, Struktur Modal, Dan Keputusan Investasi Terhadap Nilai Perusahaan (Pada Sektor Farmasi Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia Tahun 2013-2017). Mix: Jurnal Ilmiah Manajemen, 10(2), 196. https://doi.org/10.22441/mix.2020.v10i2.004
Pamungkas, A. (2019). Pengaruh Penerapan Enterprise Risk Management (COSO) Terhadap Nilai Perusahaan:Studi Empiris pada Perusahaan Manufaktur yang Terdaftar di BEI. Jurnal Akuntansi Maranatha, 11(1), 12–21. https://doi.org/10.28932/jam.v11i1.1539
Putra, R., Zakaria, Y. K. E., Hidayat, A. A., & Adelina, Y. E. (2019). Pengaruh Penerapan Tata Kelola Perusahaan Terhadap Profitabilitas Perbankan di Indonesia. Studi Akuntansi Dan Keuangan Indonesia, 2(1), 98–123. https://doi.org/10.21632/saki.2.1.98-123
Riny, R. (2018). Analisis Faktor-Faktor Yang Mempengaruhi Nilai Perusahaan Pada Perusahaan Consumer Goods Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia.
Rivai, V. (2014). Manajemen Sumber Daya Manusia untuk Perusahaan.
Suyono. (2015). Analisis Regresi untuk Penelitian (1st ed.). Deepublish.
Suyanto, S. (2021). The Effect of Bad Credit and Liquidity on Bank Performance in Indonesia. Journal of Asian Finance, Economics and Business, 8(3), 451–458. https://doi.org/10.13106/jafeb.2021.vol8.no3.0451
Tangngisalu, J., Hasanuddin, R., Hala, Y., Nurlina, N., & Syahrul, S. (2020). Effect of CAR and NPL on ROA: Empirical study in Indonesia Banks. Journal of Asian Finance, Economics and Business, 7(6), 9–18. https://doi.org/10.13106/JAFEB.2020.VOL7.NO6.009
Warno, W. (2021). Pengaruh Pengungkapan Enterprise Risk Management terhadap Nilai Perusahaan dengan Profitabilitas sebagai Variabel Moderasi. Eksos.
Yuniarsa, A., Annis, B., Ekonomi, F., Bisnis, D., Unggul, E., Jalan, J., Utara Nomor, A., Jeruk, K., & Barat, J. (2020). Pengaruh Non Performing Finance, Net Interest Margin, Gearing Ratio, dan Asset Turn Over Terhadap Nilai Perusahan (Vol. 1).
Zidafamor, E. (2016). Risk management in Nigerian financial institutions.
Published
2024-06-30
Section
Articles
Copyright (c) 2024 Fitria Belinda Sari, Gatot Nazir Ahmad, Destria Kurnianti
This work is licensed under a Creative Commons Attribution-NonCommercial 4.0 International License.
